ANALISI STRATEGICO-FINANZIARIA D'IMPRESA

 

Calendario

Dal 16 al 20 maggio 2016


Perchè partecipare

Il programma si propone di fornire gli strumenti per la valutazione dei rischi strategici e finanziari delle imprese non finanziarie e per l'esame dei momenti critici delle loro scelte gestionali,  attraverso l’integrazione di competenze di analisi qualitativa e quantitativa, inserite in un processo organico e strutturato di analisi previsionale.
Il fine ultimo è quello di consentire di migliorare i processi di selezione e di gestione dei rischi relativi a imprese, anche di medio e piccole dimensioni, con le quali si intrattengono rapporti di affidamento connessi alle logiche di gestione della clientela di tipo relazionale.


Destinatari

Il programma si rivolge a:

  • analisti della funzione credito
  • specialisti di prodotto
  • figure commerciali in rete che operano sulla clientela corporate anche con funzioni e autonomie di tipo deliberativo

In generale, sono invitati tutti gli operatori e le figure professionali per cui la comprensione dei processi di valutazione del merito creditizio è elemento di importanza ed interesse.


Contenuti

I partecipanti si misurano con un’intensa combinazione di lezioni, casi aziendali e momenti di discussione e di confronto. I principali temi trattati sono:

Prima giornata
- Le prospettive e le finalità d'uso della valutazione aziendale: la mappatura delle aree di rischio dell'impresa e il loro collegamento con le voci del bilancio.
- La advanced balance sheet analysis per la valutazione dell’attrattività aziendale e dei suoi rischi prospettici: approfondimenti metodologici.
- L’analisi della formula di economicità di un’impresa e quella di sostenibilità del suo debito.

Seconda giornata
- Dalla credit risk analysis alla financial analysis: la lettura della dinamica finanziaria dell’impresa volta a coglierne il suo momento attuale.
La lettura e l’anticipazione dei trend aziendali di breve.
- Il giudizio di merito creditizio relativo al nuovo finanziamento e al monitoraggio del credito in essere.
- L’analisi del contesto competitivo dell’impresa e le sue dipendenze dai trend di ciclo economico e dai suoi principali fattori di rischio.

Terza giornata
- Il business risk letto attraverso le analisi di dipendenza degli andamenti settoriali rispetto alle fonti del rischio.
- Il posizionamento aziendale verso i drivers competitivi e le dipendenze del single name verso i trend settoriali e i fattori di rischio.
- Il giudizio di attrattività competitiva dell’impresa dal punto di vista del finanziatore di credito.
- L’inclusione degli elementi dell’analisi competitiva al fine della determinazione del giudizio di merito creditizio e della formulazione di override sullo score “a modello”.

Quarta giornata
- Il raccordo tra la diagnosi competitiva (i driver operativi) e l’analisi economico-patrimoniale previsionale (le variabili economiche chiave) per la determinazione e la valutazione delle performance attese.
- La costruzione e l’interpretazione del piano previsionale di tipo economicopatrimoniale.
- La sensitivity analysis e gli stress test sui fattori chiave della previsione.
- L’analisi previsionale dei piani economico-patrimoniali: giudizio di attendibilità e sostenibilità dei dati di piano.

Quinta giornata
- L’organizzazione di una logica previsionale di tipo finanziario.
- I concetti di sostenibilità e di accoglibilità della struttura finanziaria aziendale.
- Mitigazione dei fattori di rischio (covenants e garanzie).
- La proposta di delibera basata sui risultati dell’analisi previsionale.


Il programma è ulteriormente arricchito da un set di materiali e libri dedicati al corso e dall’utilizzo di software avanzati di analisi e di simulazione finanziaria volti a discutere in modalità interattiva gli impatti dei fattori chiave sui risultati aziendali e gli spazi di manovra delle politiche di gestione dell’azienda analizzata.


Attestato

Al termine del programma è previsto il rilascio di un attestato di formazione.

 

 

SDA Bocconi School of Management è accreditata presso il CFA Institute quale fornitore di programmi di formazione continua. Al programma sono riconosciuti 35 crediti CE. Ai membri del CFA Institute viene garantita una agevolazione del 10% sulla quota di adesione al programma.


Prezzo:

€ 3400.00 + IVA


Programma che fa parte del percorso:

PERCORSO ANALISTA DI CREDITO

Il percorso è disegnato per fornire all’analista di credito la visione completa della strumentazione utile per identificare e valutare il rischio di credito.


PERCORSO GESTORI IMPRESE

Il percorso è disegnato per fornire al professionista dedicato alla clientela corporate la strumentazione necessaria per analizzare il fabbisogno dell’impresa ed individuare soluzioni capaci di generare valore.